¿Qué son las FIBRAS? 4 ventajas de invertir en bienes raíces

¿Alguna vez has escuchado qué es una FIBRA, en el contexto financiero?

Las FIBRAS, o Fideicomisos de Infraestructura y Bienes Raíces, son vehículos de inversión que permiten participar en el mercado inmobiliario mediante fideicomisos que adquieren, desarrollan y administran bienes inmuebles destinados principalmente al arrendamiento. Como inversionista, puedes obtener distribuciones de efectivo provenientes de los ingresos que generan estas propiedades, además de participar en los posibles cambios de valor de los certificados que cotizan en bolsa.

Las FIBRAS pueden ser una alternativa interesante para quienes quieren invertir en el mercado inmobiliario sin comprar directamente una propiedad. Por lo tanto, a continuación, hablaremos de cuatro ventajas que tienes al decidirte por esta alternativa de inversión.

Puedes invertir en bienes raíces con menos capital que al comprar una propiedad

Cuando pensamos en invertir en propiedades, usualmente pensamos en comprar una casa o un departamento para rentar. Adquirir un bien inmueble por cuenta propia puede ser muy costoso… incluso puede ser necesario solicitar un crédito hipotecario para proceder con la compra.

En vez de endeudarnos, y ser nosotros mismos quienes busquemos inquilinos para nuestro inmueble… las FIBRAS son una mejor alternativa por su precio. Las FIBRAS se compran en una casa de bolsa como otros valores que cotizan en bolsa, y puedes adquirir una cantidad de CBFIs acorde con el capital que tengas disponible. Esto permite comenzar a invertir en el sector inmobiliario con una cantidad de dinero mucho menor a la que necesitarías para comprar directamente una propiedad.

Así que, en vez de endeudarte y estar pagando intereses, lo que puedes hacer es ir generando un ahorro mensual que te permita ir adquiriendo poco a poco más títulos de FIBRAS. De esta manera, puedes comenzar a construir exposición al mercado inmobiliario sin asumir una deuda hipotecaria.

Eliminan la necesidad de administrar las propiedades en renta

Como mencionamos anteriormente, tener un bien inmueble propio requiere cierto esfuerzo de nuestro lado, pues somos nosotros mismos quienes debemos buscar inquilino para rentar el inmueble. O en su defecto, debes buscar algún corredor o agencia que haga el trabajo por ti.

Y no sólo es el trabajo de buscar inquilino. En muchas ocasiones, será necesario estar al tanto del mantenimiento del inmueble… estar al pendiente del pago de los servicios e incluso, debes estar al pendiente de que la propiedad no tenga algún daño al momento en que el inquilino termine con su contrato. Todas estas actividades implican tiempo y dinero. Y no mencionemos los problemas legales que podemos enfrentar al tener un inquilino moroso o que no quiera desalojar tu propiedad.

Una gran ventaja de las FIBRAS es que no tienes que encargarte directamente de la administración de las propiedades. El fideicomiso se encarga de actividades como la operación y administración del portafolio inmobiliario, mientras que tú participas como inversionista a través de los CBFIs que hayas adquirido. Esto te permite tener exposición al mercado inmobiliario sin asumir directamente las responsabilidades de ser propietario de un inmueble en renta.

Tienes la posibilidad de recibir flujo de efectivo

Así como tú recibes el pago mensual de la renta de una propiedad, las FIBRAS pueden distribuir efectivo a sus inversionistas a partir de los ingresos que generan sus propiedades. La periodicidad de estas distribuciones depende de cada FIBRA; algunas realizan pagos mensuales y otras lo hacen de manera trimestral.

Estos recursos pueden utilizarse para comprar más CBFIs y continuar invirtiendo, lo que puede ayudarte a incrementar tu exposición al mercado inmobiliario con el paso del tiempo. Sin embargo, es importante recordar que las distribuciones no están garantizadas y pueden variar dependiendo de los resultados de cada FIBRA.

A diferencia de algunas acciones que no pagan dividendos, las FIBRAS tienen como parte importante de su modelo de negocio la distribución de los ingresos generados por sus propiedades. Sin embargo, esto no significa que el monto que recibirás sea fijo o esté garantizado. Las distribuciones pueden cambiar dependiendo de factores como los ingresos del portafolio, los gastos, el nivel de ocupación y las decisiones de cada fideicomiso.

La ventaja es que los problemas relacionados con los inquilinos y la administración de las propiedades son gestionados por la FIBRA y no directamente por el inversionista. Además, al tener un portafolio de propiedades y múltiples inquilinos, el riesgo no depende de una sola propiedad. Aun así, las distribuciones que recibe el inversionista pueden variar y no deben considerarse como un ingreso garantizado.

Diversificas tu portafolio

Invertir en FIBRAS puede ayudarte a diversificar tu portafolio de inversión, ya que una sola FIBRA puede tener participación en múltiples propiedades y contar con distintos inquilinos. Dependiendo de la FIBRA que elijas, puedes tener exposición a sectores como oficinas, centros comerciales, hoteles, inmuebles industriales o propiedades residenciales.

Sin embargo, esto no significa que una sola FIBRA sea suficiente para tener un portafolio completamente diversificado. Para reducir la concentración de riesgo, puedes combinar distintos tipos de activos de acuerdo con tus objetivos y tu perfil de inversionista. Por ejemplo, una combinación de acciones, ETFs y FIBRAS puede darte exposición a diferentes mercados y sectores.

En conclusión, las FIBRAS pueden ser una alternativa interesante para quienes quieren invertir en el mercado inmobiliario sin comprar directamente una propiedad, pero como cualquier inversión, también tienen riesgos. Antes de invertir, es importante revisar el portafolio de propiedades, el nivel de ocupación, el endeudamiento, las distribuciones y el desempeño financiero de la FIBRA que estés considerando.

Y entonces, ¿qué opinas? ¿Te animas a invertir en FIBRAS?

Si te interesó esta entrada, tal vez quieras leer 3 desventajas de invertir en bienes raíces que debes conocer antes de comprar

Toma mejores decisiones con tu dinero

Invertir puede ser una excelente herramienta para construir patrimonio, pero antes de buscar dónde obtener mayores rendimientos es importante entender cómo organizar tu dinero, cuánto riesgo puedes asumir y qué tipo de inversiones tienen sentido para tus objetivos.

En Money Boss: Conviértete en el Jefe de tus Finanzas encontrarás estrategias prácticas para organizar tus finanzas, ahorrar, manejar tus deudas y empezar a tomar mejores decisiones con tu dinero. Porque antes de pensar en qué invertir, necesitas tener claro qué quieres lograr con tu dinero y cómo construir una base financiera que te permita hacerlo.

Conoce Money Boss y empieza a tomar el control de tus finanzas: